New York şehrinin neonla zehirlenmiş karanlığında, hırs ve gücün çarpıştığı bir müzik stüdyosundayız. Brian De Palma, rock 'n' roll dünyasının tüm parıltısını ve çürümüşlüğünü grotesk bir maskenin ardına saklıyor. Genç bir piyanist, yazdığı ezgilerin bir yapımcı tarafından çalınmasıyla yıkıma uğruyor. Şeytani bir anlaşma ve ardı arkası kesilmeyen ihanetler, onu ihtişamlı bir kabusun merkezine sürüklüyor. Bu müzikal, seyirciye tanıdık bir Faust hikayesini gaddar bir mizah ve gotik bir ihtişamla yeniden sunuyor.